Регулярный update американской стратегии от 14 декабря 2020 года

14.12.2020

Уважаемые коллеги, представляем вашему вниманию регулярный update глобальных стратегий за последнюю неделю:

US Leaders: -0.5%;

Global Commodities: +1.4%; в портфель вошли Rio Tinto, Newmont Mining, покинули Anglo American Platinum

Rising Stars: +0.9%;

против S&P500: -0.8%

Стратегия US Leaders

Результат за неделю (2020-12-04 — 2020-12-11): -0.5%

Cтруктура портфеля и финансовый результат:



https://files.comon.ru/dwa2rj43mzbpyszjoxnf4dvq64xmu2u13urosuaj4unaw80q3.png



https://files.comon.ru/2dvtuy6oh262el20rukpac6oapfnixmcb5pilax9ryfsbxavbu.png

Показали лучший performance: PM 5.3% Philip Morris, MRK 1.2% Merck

Показали худший performance: ADBE -2.1% Adobe, NVDA -4.0% Nvidia

Стратегия Global Commodities

Результат за неделю (2020-12-04 — 2020-12-11): +1.4%

Cтруктура портфеля и финансовый результат:



https://files.comon.ru/7jolk6bbnstuhu6svntzfakwqejqmo1qfghlr9t95knv518uh.png



https://files.comon.ru/2hj00vr0jc2gskyxrss0wtij6smjmodclyk20jonmr6jq5jhhg.png

В портфель вошли новые компании: RIO Rio Tinto, NEM Newmont Mining

Портфель покинули: ANGPY Anglo American Platinum

Показали лучший performance: ANGPY +10.0% Anglo American Platinum, IMPUY +6.0% Impala Platinum

Показали худший performance: GOLD -2.6% Barrick Gold, AU -2.9% AngloGold Ashanti

Стратегия Rising Stars

Результат за неделю (2020-12-04 — 2020-12-11): +0.9%

Cтруктура портфеля и финансовый результат:



https://files.comon.ru/4tks1av8ox1stipo3vc71k7qa5eg31g3k1un9tot5v3bsmaby1.png

Показали лучший performance: EXPI 18.4% eXp World, GRVY -0.4% Gravity Co Ltd

Показали худший performance: RDUS -4.3% Radius Health, PRPL -8.7% Purple Innovation

Отчитались компании в покрытии:

#COUP

@ artificial-intelligence , @ saas

Coupa Software отчиталась за 2020 q3:

- Выручка +30.4% г/г (против +32.6% в предыдущем квартале и исторического темпа +42.2%)

- Чистый долг увеличился на $0.0 млрд за отчетный период (0.0% от капитализации)

- FCF годовой -$0.3 млрд (отрицательный), 1.2% от капитализации

- Мультипликатор EV/Sales составляет 43.5x

- Рентабельность по EBITDA -15.0% сократилась по сравнению с -6.9% в аналогичном квартале прошлого года

#DOCU

@ artificial-intelligence , @ saas

DocuSign отчиталась за 2020 q3:

- Выручка +53.2% г/г (против +44.9% в предыдущем квартале и исторического темпа +39.3%)

- Чистый долг увеличился на $0.1 млрд за отчетный период (0.2% от капитализации)

- FCF годовой -$0.2 млрд (отрицательный), 0.4% от капитализации

- Мультипликатор EV/Sales составляет 33.3x

- Рентабельность по EBITDA -5.2% увеличилась по сравнению с -10.0% в аналогичном квартале прошлого года

#HTHT

@ china

Huazhu отчиталась за 2020 q3:

- Выручка +4.8% г/г (против -34.1% в предыдущем квартале и исторического темпа +10.5%)

- Чистый долг сократился на $0.7 млрд за отчетный период (4.8% от капитализации)

- FCF годовой -$6.4 млрд (отрицательный), 45.9% от капитализации

- Мультипликатор EV/Sales составляет 13.5x

- Рентабельность по EBITDA 5.3% сократилась по сравнению с 31.4% в аналогичном квартале прошлого года

#METX

@ china

Meten EdtechX Education отчиталась за 2020 q3:

- Выручка -27.9% г/г (против +2600.0% в предыдущем квартале и исторического темпа -27.9%)

- Мультипликатор EV/Sales составляет 1.2x

#MOMO

@ china

Momo отчиталась за 2020 q3:

- Выручка -14.2% г/г (против -10.3% в предыдущем квартале и исторического темпа +27.7%)

- Чистый долг увеличился на $0.5 млрд за отчетный период (18.7% от капитализации)

- FCF годовой +$1.0 млрд (положительный), 34.3% от капитализации

- Мультипликатор EV/Sales составляет 0.9x

- Рентабельность по EBITDA 16.5% сократилась по сравнению с 24.3% в аналогичном квартале прошлого года

#TCOM

@ china

Trip.com отчиталась за 2020 q3:

- Выручка -47.1% г/г (против -65.0% в предыдущем квартале и исторического темпа -1.3%)

- Чистый долг увеличился на $0.5 млрд за отчетный период (2.4% от капитализации)

- FCF годовой -$0.8 млрд (отрицательный), 3.8% от капитализации

- Мультипликатор EV/Sales составляет 7.6x



С наилучшими пожеланиями,

Команда Усиленных Инвестиций

*Данный аналитический обзор не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном сообщении, могут не соответствовать Вашему инвестиционному профилю. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. За возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном сообщении, никто, кроме самого инвестора, ответственности не несет.

0

Комментарии