Усиленные Инвестиции: итоги 9-16 сентября

Уважаемые коллеги, представляем итоги последней:

§  Портфель не изменился в цене против индекса Мосбиржи +0.4%.

§  Нарастили позицию в юане

§  ГлобалТранс добавили в портфель на ожидании сильного отчета 19.09 (прибыль может вырасти на 46% г/г), дешевой оценке по EV/LTM EBITDA: 3.2х и позитивной конъюнктуре рынка (ставки аренды полувагонов и цистерн находятся на 52% и 28% соответственно выше относительно последних 12 месяцев)

§  Сократили долю в Фосагро на фоне снижения потенциала: учли в модели экспортные пошлины (ожидаемая ставка 8-12% от выручки), которые планирует ввести правительство для изъятия из отрасли 100 млрд руб. в год (Коммерсантъ)

§  Сегежа, несмотря на анонс гос. поддержки лесного сектора (возмещение100% затрат на экспорт продукции) в размере ~10 млрд руб (ТАСС), продолжает падать нарастущем рынке, сохраняем шорт позицию

§  По основным компаниям изменения: FESCO +3.8%, Магнит +1.0%, Лукойл +0.6%,Белуга +0.4%, Фосагро -1.8%, ГлобалТранс +9.2%, Газпром -0.7%

§  ЦБ РФ снизил ключевую ставку с 8.0% до 7.5%, цикл снижения ставки близок к завершению, по словам Эльвиры Набиуллиной (Пресс-релиз ЦБ РФ)

§  Бюджет РФ закрыл август с дефицитом около 420 млрд руб. (Интерфакс)

§  Дисконт Urals к Brent сократился с $40 до $20 (РБК)

§  Справочно: в воскресенье (18.08) провели Mastermind Discussion, на котором мы с другими классными экспертами по инвестициям в акции (Вячеслав Бердников Долгосрочные инвестиции, Артём Чотий Art Invest и Глеб Малагин инвестиционный эдвайзер премиум клиентов Тинькофф) обсудили взгляды на рынок, представили свои идеи: Белуга, ГлобалТранс, Лукойл и Мосбиржа; запись доступна в YouTube

§  Также на неделе проводил очередной эфир для Финтаргет по рос. акциям, запись доступна в YouTube

1Изменения цен здесь приводятся от вечера пятницы прошлой недели к ценам вечера последней пятницы (момент окончания торгов).

 

Результаты изменения стоимости портфеля ценных бумаг и индекса Мосбиржи



https://files.comon.ru/35lqnlzrhddn3albbgdlowz09yz0ctlutosdl21hmzyq04921j.png

Данный аналитический обзор не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном сообщении, могут не соответствовать Вашему инвестиционному профилю. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. За возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном сообщении, никто, кроме самого инвестора, ответственности не несет.

С уважением,

Команда Усиленных Инвестиций


0
0
Комментарии

Теги