Норникель и штраф.

07.07.2020

Добрый вечер!    

   

    Неожиданно большой счет выставил Росприроднадзор. 

Но зато можно сказать что неопределенности стало меньше и мы увидели худший возможный сценарий, в котором акции в моменте пробивали 18000.

    Худший сценарий это минус 2 млрд. EBITDA при среднем консенсусе за год 8-9 млрд. Итого получаем 6-7 млрд из которых 60 процентов могут пойти на дивиденды(может конечно и меньше, но врядли), что дает очень даже неплохую доходность.

   Но есть и другие сценарии - EBITDA может быть больше, штраф меньше и т. д.

    Остается ждать финальной суммы штрафа к и источников оплаты штрафа( это могут быть расходы которые повлияют на EBITDA так и другие источники которые не окажут влияния на EBITDA), а также ближайших новостей и отчетов.

 

 Бумаги продолжаю держать.

1

Комментарии