Я часто встречаюсь с мнением в инвестиционных кругах, что они не хотят заниматься спекуляциями, потому что они "инвесторы". Сейчас я хочу донести свою точку зрения на этот счет.
Инвестиции - это вложение личного капитала с целью получения прибыли.
Инвестиционный портфель - это совокупность активов. Структура портфеля зависит от целей.
На данный момент моей целью является приумножение портфеля "подушка безопасности" в 10 раз за 10 лет. С учетом реинвестиций такой портфель должен приносить 26% годовых чистыми за вычетом налогов.
Акции являются средне-рисковым активом. Вложение всех своих сбережений в акции - небезопасно и не опционально. Недавние события ярко продемонстрировали как акции могут быстро падать. Скромная дивидендная прибыль на фоне ужасающих бумажных убытков.
Я предлагаю такую структуру портфеля:
40% в виде штанги, которая является денежным активом. Риск нулевой, возможность заработать высокая. Но доходность нестабильная. О ней я писал здесь https://www.comon.ru/blogs/posts/112024
40% в виде вещественного актива. Дивидендные акции или доходная недвижимость. Это средний риск.
10% в виде наличных денежных средств. Рубли, доллары, евро. Часть денег нужно держать под подушкой для психологического спокойствия. Эти деньги условно можно назвать как "на билет в один конец". К примеру, я слышал такую информацию, что беженцы из Сирии платили по несколько тысяч долларов на человека, чтобы попасть на несанкционированный корабль, ведущий в Грецию по Средиземному морю. Думаю в такой ситуации помогают деньги именно из под подушки.
10% в виде спекуляций. Здесь более высокий риск, но и доходность стабильно высокая. Спекулятивный счет - очень ликвидный актив, потому что выйти в деньги из стратегии можно моментально нажатием одной кнопки. Половину времени стратегия и так находится в деньгах, ожидая сигнал на вход в сделку. А денежные средства - априори самый безопасный и ликвидный актив.
Приблизительно доходность такого портфеля можно определить так:
0,4*50%+0,4*6%+0,1*0%+0,1*36%=26%
Top300Shuld
22.07.2020